АНАЛИТИЧЕСКИЕ ИССЛЕДОВАНИЯ ЛИКВИДНОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ
Журнал: Научный журнал «Студенческий форум» выпуск №42(221)
Рубрика: Экономика
Научный журнал «Студенческий форум» выпуск №42(221)
АНАЛИТИЧЕСКИЕ ИССЛЕДОВАНИЯ ЛИКВИДНОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ
Аннотация. Исследуя, различные организации в качестве партнёра, нужно быть уверенными, что оно завтра не станет банкротом. Простые расчёты ликвидности помогут определить, как идут дела у организации сегодня и какие перспективы её ожидают в будущем. Вследствие этого в статье рассмотрена актуальная на сегодняшний день тема «Анализ ликвидности и платёжеспособности организации».
Ключевые слова: Активы, ликвидность, денежные средства.
Ликвидность – это возможность превратить все имеющиеся активы в денежные средства. Чем быстрее можно продать имущество с наименьшими потерями в рыночной цене, тем больше ликвидность.
Ликвидность активов — это способность активов превратиться в денежные средства. [1].
Под ликвидностью активов понимается способность и скорость их превращения в денежные средства в процессе производственно хозяйственной деятельности.
Именно ликвидность оборотных активов гарантирует текущую платёжеспособность[2].
В рамках анализа коэффициентов ликвидности специалисты выполняют следующее:
- Сгруппировать все имеющиеся у фирмы активы и обязательства;
- Классифицировать активы по степени их реализации;
- Классифицировать обязательства по срокам их погашения;
- Сопоставить все показатели и сделать выводы.
Руководство компании время от времени проводит собственные исследования, чтобы найти все слабые места и перенаправить ресурсы в эти области. Владельцы организаций оценивают структуру своих собственных денежных средств и инвестируют имеющиеся активы с целью максимизации производительности во всех сферах деятельности[3].
Инвесторы и кредиторы должны взять во внимание сегодняшнюю состоятельность фирмы. Исследование финансового капиталом компании кроме того значим с целью его владельцев, так как его итоги имеют все шансы являться применены с целью установления производительности применения денежных средств. Кроме того, посмотрев в данный коэффициент, понятно, как обстоят процесса вместе с экономической отдачей компании. Если показатели относительной и абсолютной ликвидности отсутствуют, инвесторам лучше не покупать ценные бумаги этой компании[4].
Выделяют следующие типы ликвидности:
- Коэффициент абсолютной ликвидности: характеризует платёжные возможности предприятия, т.е отвечает на вопрос, какая доля текущих обязательств может быть немедленно выплачена за счёт имеющихся наличных средств и ликвидных краткосрочных ценных бумаг:
Общая формула расчета коэффициента:
|
Kал= |
Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения |
|
Кредиторская задолжность + Прочие краткосрочные обязательства + Займы и кредиты |
Формула расчета по группам активов и пассивов:
|
Kал = |
А1 |
|
П1 + П2 |
А1-наиболее ликвидные активы; П1-наиболее срочные обязательства; П2-краткосрочные пассивы
Нормативное значение коэффициента составляет 0,2 , указывается, что хотя бы 20% срочных обязательств должны быть покрыты денежными средствами.
- Коэффициент критической ликвидности:
Общая формула для расчета коэффициента:
|
Kкл = |
Краткосрочная дебиторская задолженность + Краткосрочные финансовые вложения + Денежные средства + Прочие оборотные активы + Готовая продукция + Товары отгруженные пр. |
|
Кредиторская задолжность + Прочие краткосрочные обязательства + Займы и кредиты |
Формула расчета по группам активов и пассивов:
|
Kбл = |
А1 + А2 |
|
П1 + П2 |
А1 - наиболее ликвидные активы; А2 - быстрореализуемые активы; П1 - наиболее срочные обязательства; П2 - краткосрочные пассивы.
Допустимое, устанавливаемое значение коэффициента находится в пределах 0,7 – 1,0 , а так желательная его величина – более 1,5.
- Коэффициент текущей ликвидности даёт оценку обеспеченности предприятия оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности при своевременном погашении обязательств[5].
Общая формула расчета коэффициента
|
Kтл = |
Оборотные активы – Налог на добавленную стоимость – Дебиторская задолжность |
|
Кредиторская задолжность + Краткочрочные обязательства прочие + Займы и кредиты |
Формула расчета по группам активов и пассивов
|
Kтл = |
А1 + А2 + А3 |
|
П1 + П2 |
- А1 - наиболее ликвидные активы;
- А2 - быстрореализуемые активы;
- А3 - медленно реализуемые активы;
- П1 - наиболее срочные обязательства;
- П2 - краткосрочные пассивы.
Нормативное значение данного коэффициента находится в интервале от 1 до 2.
- Комплексный показатель ликвидности рассчитывается по взвешенным долям групп активов и обязательств по формуле:
|
Kпл = |
А1 + 0,5А2 + 0,3А3 |
|
П1 + 0,5П2 + 0,3П3 |
Таблица 1.
Анализ коэффициентов ликвидности АО "ШААЗ" [7].
|
Показатели |
2019 |
2020 |
Критериальное значение |
Абсолютное отклонение |
Отклонение от критериального значения |
|
|
2019 |
2020 |
|||||
|
Коэффициент абсолютной ликвидности |
0,0826 |
0,0765 |
0,2 |
-0,0061 |
-0,1174 |
-0,1235 |
|
Коэффициент критической ликвидности |
0,1017 |
0,1208 |
0,7 |
0,191 |
-0,5983 |
-0,5792 |
|
Коэффициент текущей ликвидности |
1,3516 |
2,5522 |
1,0 |
1,2006 |
0,3516 |
1,5522 |
|
Комплексный показатель ликвидности |
0,2841 |
0,3289 |
- |
0,0448 |
- |
- |
Таким образом на основании проведённых исследований можно сделать вывод, что коэффициент абсолютной ликвидности в 2020 году по сравнению с 2019 годом уменьшился на 0,0061.В отклонении от критериального значения в 2020 году, коэффициент уменьшился и составил -0,1235. Коэффициент критической ликвидности в 2020 году по сравнению с 2019 увеличился на 0191. В отклонении от критериального значения в 2020 году, коэффициент также увеличился и составил -0,5792. В коэффициенте текущей ликвидности в 2020 году по сравнению с 2019 годом коэффициент увеличился на 1,2. В отклонении от критериального значения в 2020 году, коэффициент составил 1,5522. Комплексный показатель ликвидности в 2020 году, по сравнению с 2019 годом увеличился на 0,0448.
